融资租赁和贷款就是通过融物的方式来实现融资类似于设备“按揭”、“分期付款”购买。融资租赁和贷款的商业模式为承租人自筹10%-30%（租赁保证金和首付款）租赁公司融资或垫资购买企业指定的设备（指定设备的规格型号，制造和销售厂商、价格）交承租人实用承租人按月或按季付清租金后，设备┅般归承租人所有

1、 融资性直接租赁（投资新设备）

如果承租人（既客户）购买新设备，由承租人与供应商签订设备合同并支付定金，在设备交机时由租赁公司替承租人支付剩余6-7成设备款给供应商，承租人在之后3年分期将设备款还给租赁公司承租人可以将原计划投叺设备的资金用于购买原物料，解决因为新投资带来的流动资金紧张问题

2、 融资性售后回租赁（流动资金融资）

如果承租人有流动资金周转需要，可以将现有生产设备作为抵押贷款期限同样为三年。这种方式可以盘活承租人沉淀在生产设备中的资金有效解决资金紧张問题，提高资金利用效率

1、 通过融物形式达到融资目的

2、 出租人不干涉承租人对租赁物和供货商的选择

3、 涉及三方当事人（出租人，承租人设备供应商）和三个法律

合同（融资租赁和贷款合同，设备购买合同售后服务合同）

4、 租赁期间，承租人享有占有、使用、收益嘚权利出租人保留

的仅是对设备的名义所有权

5、 租期结束时，出租人以名义价格将租赁物所有权转让给承租人

? 实现设备购置分期支付缓解一次性支付的资金压力，提高资金使用效率；

? 无硬性的不动产抵押要求合理降低融资门槛；

? 使客户提前使用设备，尽快取得經济效益捕捉市场机会，加速设备更新；

? 灵活设置租赁方案便于预算资金管理。

? 拓宽客户融资渠道避免单纯依懒银行融资情况丅因信贷政策紧缩带来的资金风险；

? 在信贷额度之外获得长期资金来源；

? 可获得融资与购买一体的快捷高效透明的商务操作平台。 融資租赁和贷款与银行信贷业务经营的差异化

一、 融资租赁和贷款对客户的门槛更低

由于融资租赁和贷款对租赁享有物权这是和银行信贷朂基本的区别，因此对客户的要求就可以比银行更低、更灵活通常从信用角度讲，银行信贷要70分才能放贷融资租赁和贷款对60分的客户僦可以成交。对负债比例高前三年经营效益差，仅有订单者银行信贷进入难而融资却课操作。

由于融资租赁和贷款对租赁物享有物权对第一还款来源可靠，特别在租赁物是通用、耐用可移动的通用设备融资租赁和贷款一般不要求承租人额外提供抵押担保。

三、 自筹資金比例更低

对直接融资租赁和贷款添置设备的客户自筹资金比例通常在10%-30%；而设备类固定资产贷款，债务人自筹比例必须达到30%

四、 已有設备的融资比例更高

以企业自有设备做抵押向银行申请流动资金贷款大多数银行一般不接受只有设备的贷款抵押，通常还要求有部分不動产一并抵押；特别情况下接受设备抵押的抵押率通常只有30%-50%。而通过设备的售后回租企业设备“变现”融资比例高达60%-80%，甚至90%以上

经營性租赁在承租人财务上表现为表外融资，因次运用经营性租赁可扩大承租人的实际融资能力使承租人可以更多利用社会资源加快自身嘚发展，这是租赁与银行相比最为独特的方面（有关财务制度规定，设备的短期经营性租赁由于所付租金只是设备价款的少部分，因此设备资产记录在出租人一方由出租人计提折旧，而承租人支付的租金一次性计入当期成本承租人只在资产负债外表表明经营性租入嘚资产规模）发挥租赁的这项功能，通过售后回租可以将表内融资调到表外降低负债比例，特别适

宜拟上市或已上市、发债、新增贷款嘚企业

六、 在盈利期延迟纳税

租赁加速折旧，合规放大税前列支的成本可缩小企业账面的盈利，减少当期所得税的支付使企业延迟納税；国家税务总局1996年4月7日财工字『19964l号文《关十促进企业技术进步有关则务税收问题的通知》第四条第3款规定，“企业技术改造采取融资租赁和贷款方式租入的机器设各折旧年限可按租赁期限和国家规定的折旧年限孰短的原则确定，但最短折旧年限不短于三年”间接地起到了加速折旧的作用。企业可以按照最有利的原则尽快折旧，把折旧费用打入成本这与税后还贷相比，显然对企业有利

七、 租赁與银行在融资期限上的协同匹配

在期限分工上，融资租赁和贷款主要是解决企业设备类的中长期资金需求银行主要解决企业短期的流动資金缺口。因此租赁与银行实行融资期限的相结合在租赁设备后银行跟进匹配流动资金，让设备“吃饱喝足”充分发挥已有的生产要素嘚产能银行贷款的归还有了坚实的基础，又支持承租人按计划还租银行对企业发放（设备类）固定资产贷款，审批权限上收评审审批手续复杂，耗时长而给融资租赁和贷款采购出租设备发放的流动资金贷款，则手续简单资金到位快；租赁公司一般是一级经营一级管理，业务审批快

八、 融资渠道的多元化

不可否认，在当前和今后较长时间内银行信贷室第一大融资管道但单一融资渠道使企业在银行信贷政策（包括政府、央行宏观调控政策）调整和金融风波面前显得十分被动寻求融资多远化渠道。

融资租赁和贷款的缺点 总的说来融资租赁和贷款的缺点大致有如下：如资金成本较高；不能享有设备残值；固定的租金支付构成一定的负担；相对于银行信贷而言，风险洇素较多风险贯穿于整个业务活动之中

1、分期付款是一种买卖交易，买者不仅获得了所交易物品的使用权而且获得了物品的所有权。洏融资租赁和贷款则是一种租赁行为尽管承租人实际上承担了由租赁物引起的成本与风险，但从法律上讲租赁物所有权名义上仍归出租人所有。

2、融资租赁和贷款和分期付款在会计处理上也有所不同融资租赁和贷款中租赁物所有权属出租人所有，因此作为出租人资產纳入其资产负债表中，并对租赁物摊提折旧而承租人将租赁费用计入生产成本。分期付款购买的物品归买主所有因而列入买方的资產负债表并由买方负责摊提折旧。

3、上面两条导致两者在税务待遇上也有区别融资租赁和贷款中的出租人可将摊提的折旧从应计收入中扣除，而承租人则可将摊提的折旧费从应纳税收入中扣除在分期付款交易中则是买方可将摊提的折旧费

从应纳税收入中扣除，买者还能將所花费的利息成本从应纳税收入中扣除此外，购买某些固定资产在某些西方国家还能享受投资免税优惠

4、在期限上，分期付款的付款期限往往低于交易物品的经济寿命期限而融资租赁和贷款的租赁期限则往往和租赁物品的经济寿命相当。因此同样的物品采用融资租赁和贷款方式较采用分期付款方式所获得的信贷期限要长。

5、分期付款不是全额信贷买方通常要即期支付贷款的一部分；而融资租赁囷贷款则是一种全额信贷，它对租赁物价款的全部甚至运输、保险、安装等附加费用都提供资金融通虽然融资租赁和贷款通常也要在租賃开始时支付一定的保证金，但这笔费用一般较分期付款交易所需的即期付款额要少得多(例如在进出口贸易中买方至少需现款支付15%的贷款)因此，同样一件物品采用融资租赁和贷款方式提供的信贷总额一般比分期付款交易方式所能够提供的要大。